กับดักพินจอล: คนทำงานรุ่นใหม่ของอินโดนีเซียกำลังติดวงจรหนี้ดิจิทัลได้อย่างไร

วงจรหนี้เริ่มต้นจากการคลิกเพียงครั้งเดียว

เสื้อผ้าทุกชิ้นตั้งแต่ศีรษะจรดปลายเท้าของเธอล้วนซื้อด้วยการผ่อนชำระ สำหรับคุณอินดี พนักงานสาธารณสุขวัย 28 ปีในจาการ์ตา ความสะดวกสบายของบริการซื้อก่อนจ่ายทีหลังดูเหมือนไม่มีพิษภัยในตอนแรก ส่วนลดจากตลาดออนไลน์นั้นยากจะต้านทาน และยอดชำระงวดแรกก็ดูเหมือนจัดการได้ แต่ภายในสองเดือน เธอกลับมีหนี้สะสมถึง 50 ล้านรูเปียห์ (ประมาณ 3,700 ดอลลาร์) หรือคิดเป็นสิบเท่าของเงินเดือนต่อเดือน โดยกู้จากแอปสินเชื่อระหว่างบุคคลหลายแห่งมาจ่ายค่างวดเดิมที่เธอไม่สามารถรับภาระได้อีกต่อไป เธอเล่าว่า “ฉันรู้สึกโง่มาก เพราะไม่ได้คิดถึงดอกเบี้ยและค่าธรรมเนียมที่พอกพูนขึ้น”

เรื่องราวของคุณอินดีไม่ใช่กรณีเดียว คนหนุ่มสาวที่ทำงานและนักศึกษาหลายล้านคนทั่วอินโดนีเซียกำลังติดอยู่ในสิ่งที่ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินเรียกว่า “ลู่วิ่งหนี้” คือกู้จากผู้ให้กู้ดิจิทัลรายหนึ่งไปจ่ายอีกราย จนดอกเบี้ยทบต้นและค่าธรรมเนียมพุ่งสูงเกินรับมือได้ ตามข้อมูลของสำนักงานบริการทางการเงิน (OJK) ยอดสินเชื่อคงค้างจากการปล่อยกู้ระหว่างบุคคลออนไลน์แตะ 100.69 ล้านล้านรูเปียห์ในเดือนกุมภาพันธ์ เพิ่มขึ้น 25.75 เปอร์เซ็นต์จากปีก่อน กลุ่มประชากรที่ได้รับผลกระทบชัดเจนที่สุดคือคนรุ่นมิลเลนเนียลและเจเนอเรชัน Z ซึ่งคิดเป็น 86.6 เปอร์เซ็นต์ของผู้กู้ออนไลน์ ตามผลสำรวจปี 2025 ของสมาคมผู้ให้บริการอินเทอร์เน็ตแห่งอินโดนีเซีย

เส้นทางสู่การเป็นหนี้มักเริ่มต้นอย่างไร้พิษภัย ลองพิจารณากรณีของมาวาร์ พนักงานธุรการวัย 26 ปี ซึ่งเริ่มใช้บริการซื้อก่อนจ่ายทีหลังในปี 2024 เพื่อซื้อของชิ้นเล็ก ๆ อย่างลิปสติกและเครื่องสำอาง เช่นเดียวกับคนหนุ่มสาวชาวอินโดนีเซียจำนวนมาก เธอไม่เข้าใจเรื่องดอกเบี้ยที่ต้องจ่ายอย่างถ่องแท้ เมื่อวงเงินกู้ของเธอเพิ่มขึ้นโดยอัตโนมัติ เธอจึงซื้อลaptopราคา 5 ล้านรูเปียห์ เมื่อค่างวดเริ่มกินสัดส่วนใหญ่ของเงินเดือน 2.5 ล้านรูเปียห์ต่อเดือน เธอจึงหันไปใช้แอปสินเชื่อระหว่างบุคคลเพื่อเสริมสภาพคล่อง ในเดือนกันยายน 2025 เธอเผลอใส่เลขศูนย์เกินมาในใบสมัครกู้ ทำให้กู้เงิน 18 ล้านรูเปียห์แทนที่จะเป็น 1.8 ล้านรูเปียห์ แทนที่จะคืนเงินทั้งหมดทันที เธอนำเงินบางส่วนไปจ่ายค่างวดก่อนหน้า และคืนเพียง 10 ล้านรูเปียห์ ภายในเดือนมกราคม ยอดผ่อนชำระรายเดือนของเงินกู้ก้อนนั้นเพียงก้อนเดียวพุ่งเป็น 4 ล้านรูเปียห์ และเธอพบว่ามียอดหนี้เกือบ 30 ล้านรูเปียห์ กระจายอยู่กับผู้ให้กู้ 4 ราย

จิตวิทยาของความพึงพอใจในทันที

อะไรผลักดันให้คนทำงานรุ่นใหม่ที่มีการศึกษากู้เงินเป็นสิบเท่าของรายได้ต่อเดือนเพื่อซื้อสินค้าอุปโภคบริโภค? คำตอบอยู่ตรงจุดตัดระหว่างจิตวิทยาพฤติกรรมกับการออกแบบดิจิทัล ดร.ปรานี ซาสติโอโน นักวิจัยจากสถาบันวิจัยเศรษฐกิจและสังคม มหาวิทยาลัยอินโดนีเซีย อธิบายกลไกทางพฤติกรรมที่เกี่ยวข้อง

มีเรื่องอคติให้น้ำหนักกับปัจจุบัน กล่าวคือผู้กู้รู้สึกว่าประโยชน์จากการมีเงินใช้ในวันนี้มีค่ามากกว่าหนี้ที่สะสมขึ้นและต้องชำระคืนในอนาคต

ดร.ปรานียังระบุว่าผู้กู้มีความมั่นใจเกินไปในความสามารถของตนที่จะชำระหนี้ได้ แนวโน้มทางจิตวิทยานี้ถูกขยายให้เด่นชัดขึ้นด้วยแรงกดดันทางวัฒนธรรมที่เป็นเอกลักษณ์ของคนรุ่นดิจิทัล ดร.ฟริเดอริกา วิดยาซารี เดวี หัวหน้าฝ่ายกำกับดูแลการดำเนินธุรกิจบริการทางการเงิน การศึกษา และคุ้มครองผู้บริโภคของ OJK เตือนว่าคนรุ่นมิลเลนเนียลและเจเนอเรชัน Z มีความเปราะบางเป็นพิเศษ เพราะหลักคิดเกี่ยวกับการใช้ชีวิตที่ได้รับความนิยมบนสื่อสังคมออนไลน์

คนหนุ่มสาวจำนวนมากติดกับดักสินเชื่อออนไลน์ เพราะก่อหนี้เพื่อการบริโภคและใช้จ่ายอย่างไม่รอบคอบ พวกเขาประสบปัญหาทางการเงินเพราะยึดหลัก “คุณมีชีวิตเพียงครั้งเดียว” (You Only Live Once) และ “กลัวตกกระแส” (Fear Of Missing Out)

ปรากฏการณ์กลัวตกกระแสทำให้ผู้คนรู้สึกว่าตนเองถูกทิ้งไว้ข้างหลังหากไม่ทำตามกระแส ขณะที่แนวคิด “คุณมีชีวิตเพียงครั้งเดียว” สนับสนุนให้ใช้ชีวิตอย่างเต็มที่โดยไม่คำนึงถึงผลที่จะเกิดขึ้นในอนาคต ทัศนคติเหล่านี้นำไปสู่การตัดสินใจที่ไม่ดี รวมถึงการไม่เตรียมเงินสำรองฉุกเฉิน ความเปราะบางนี้ยิ่งเพิ่มขึ้นจากพฤติกรรมที่คุ้นชินกับการเผยแพร่ข้อมูลส่วนบุคคลบนสื่อสังคมออนไลน์ ซึ่งผู้ไม่หวังดีอาจนำบัตรประชาชนและที่อยู่บ้านที่เผยแพร่ไว้อย่างไม่ระมัดระวังไปใช้ประโยชน์ได้

ระบบที่ออกแบบมาเพื่อก่อหนี้

แอปปล่อยกู้เองได้รับการออกแบบมาเพื่อฉวยประโยชน์จากจุดอ่อนทางจิตวิทยาเหล่านี้ ดร.ปรานีระบุว่าการออกแบบทำให้การกู้เงินเป็นเรื่องง่ายและแทบไม่มีขั้นตอน โดยใช้เพียงบัตรประจำตัวและการแจ้งรายได้ ข้อกำหนดมีน้อยมาก ส่วนข้อมูลเกี่ยวกับค่าธรรมเนียมและดอกเบี้ยก็ไม่ได้ชัดเจนเสมอไป ตัวอย่างเช่น อัตราดอกเบี้ยวันละ 0.3 เปอร์เซ็นต์ดูเหมือนน้อย แต่เมื่อคิดตลอดหนึ่งปีจะเทียบเท่าอัตราดอกเบี้ยมากกว่า 100 เปอร์เซ็นต์

คุณกฤษณะ บากุส เจ้าของธุรกิจซักรีดวัย 33 ปีจากเมืองซาลาติกา จังหวัดชวากลาง ตกหลุมพรางนี้เมื่อปัญหาสภาพคล่องคุกคามร้านรับฝากซักรีดทั้ง 7 แห่งของเขาในปี 2023 แทนที่จะปิดสาขาเพราะถือศักดิ์ศรี เขากลับมองหาทางออกที่รวดเร็ว

ผมยื่นกู้ธนาคารได้ ซึ่งคิดดอกเบี้ยต่ำกว่า แต่ขั้นตอนต้องใช้เวลา และทุกวันตอนกลับจากทำงาน ผมเห็นป้ายโฆษณาใหญ่ของพินจอลอยู่ตลอด เลยคิดว่า นี่แหละทางออก

เมื่อสมัครใช้แอปกู้เงินแห่งแรกในเดือนมีนาคม 2023 เขาพบว่าสามารถถอนเงินได้ถึง 16 ล้านรูเปียห์ ทั้งที่มีรายได้เดือนละเพียง 12 ล้านรูเปียห์ ใช้เวลาไม่ถึงนาทีเงินก็เข้าบัญชีของเขา ภายในไม่กี่เดือน เขามีหนี้สะสมมากกว่า 150 ล้านรูเปียห์จากหลายแพลตฟอร์ม

ระบบอัตโนมัติของแพลตฟอร์มเหล่านี้ยิ่งทำให้ปัญหารุนแรงขึ้น วงเงินกู้จะเพิ่มขึ้นโดยอัตโนมัติเมื่อผู้ใช้ชำระเงินตรงเวลา จูงใจให้กู้เงินก้อนใหญ่ขึ้นเรื่อย ๆ ในกรณีของมาวาร์ วงเงินของเธอเพิ่มขึ้นโดยอัตโนมัติเป็นกว่า 20 ล้านรูเปียห์ เกือบสิบเท่าของรายได้ต่อเดือน ก่อนที่เธอจะเผลอขอกู้เงินก้อนสำคัญจำนวน 18 ล้านรูเปียห์

ใช้ชีวิตท่ามกลางการผิดนัดชำระหนี้

ขณะที่สินเชื่อออนไลน์ขยายตัวต่อเนื่อง อัตราการผิดนัดชำระหนี้ก็พุ่งสูงขึ้น OJK ประกาศในเดือนเมษายนว่า สัดส่วนสินเชื่อที่ค้างชำระอย่างน้อย 90 วัน หรือที่เรียกว่า TWP90 อยู่ที่ 4.54 เปอร์เซ็นต์ในเดือนกุมภาพันธ์ เพิ่มจาก 2.78 เปอร์เซ็นต์ในปีก่อน สถานการณ์นี้ทำให้เกิดกระแส “กัลบาย” ซึ่งมาจากคำว่า gagal bayar (ผิดนัดชำระ) โดยผู้กู้จงใจหยุดจ่ายหนี้เพื่อประท้วงแนวปฏิบัติการปล่อยกู้ที่เอาเปรียบ

โกโก ผู้จัดการสื่อสังคมออนไลน์อิสระวัย 31 ปี ซึ่งเปิดเผยเพียงชื่อเล่น ผิดนัดชำระหนี้ในเดือนกุมภาพันธ์ หลังมียอดหนี้สะสมกว่า 100 ล้านรูเปียห์กับผู้ให้กู้ 8 ราย เธอตัดสินใจมุ่งชำระยอดหนี้ก้อนเล็ก ขณะหยุดจ่ายเงินกู้ก้อนใหญ่

ตอนแรกฉันกลัวเจ้าหนี้ทวงหนี้ แต่คนอื่นที่เคยเจอเรื่องนี้บอกว่ามันไม่ได้น่ากลัวอย่างที่คิด ฉันต้องเปิดโหมดเครื่องบินในโทรศัพท์ เพราะภายใน 15 นาที อาจมีสายจากเจ้าหนี้โทรมาได้ถึง 70 สาย

ผลจากการผิดนัดชำระหนี้ไม่ได้มีเพียงการถูกคุกคาม ผู้กู้ที่ไม่ชำระหนี้เสี่ยงถูกขึ้นบัญชีดำในระบบข้อมูลบริการทางการเงิน (SLIK) ของ OJK ซึ่งเดิมเรียกว่า BI Checking บัญชีดำนี้อาจปิดกั้นการเข้าถึงสินเชื่อเป็นเวลาหลายสิบปี ทำให้การอนุมัติสินเชื่อบ้านล่าช้า และอาจจำกัดโอกาสในการทำงานด้วย นักวิเคราะห์การเงินเตือนว่า ผู้ยื่นขอสินเชื่อบ้านที่มีศักยภาพ 70 เปอร์เซ็นต์ไม่ผ่านการตรวจสอบเครดิตเพราะมีประวัติติดลบในระบบ SLIK ซึ่งมักเกิดจากยอดค้างชำระเล็กน้อยที่ถูกมองข้าม

ปรากฏการณ์นี้ถูกเรียกว่า “การตายทางสังคม” คนหนุ่มสาวที่ติดบัญชีดำ SLIK ก่อนอายุ 30 ปีอาจหางานในระบบไม่ได้ โดยเฉพาะในสถาบันการเงิน หรือกู้ซื้อรถและที่อยู่อาศัยไม่ได้ไปจนถึงวัยกลางคน เมื่อถึงปี 2045 ซึ่งอินโดนีเซียตั้งเป้าบรรลุวิสัยทัศน์ “อินโดนีเซียทองคำ” ผู้กู้เหล่านี้อาจยังถูกกีดกันจากระบบการเงินทั้งที่มีรายได้ เสมือนหมดสิทธิ์ในระบบการเงินอย่างเป็นทางการ

กฎระเบียบกับความเป็นจริง

OJK ออกกฎระเบียบที่เข้มงวดขึ้นเพื่อควบคุมการปล่อยกู้ที่เอาเปรียบ ในปี 2023 หน่วยงานกำหนดเพดานอัตราดอกเบี้ยรายวันสูงสุดแบบทยอยปรับ โดยจำกัดไว้ที่ 0.3 เปอร์เซ็นต์ในปี 2024, 0.2 เปอร์เซ็นต์ในปี 2025 และ 0.1 เปอร์เซ็นต์ตั้งแต่ปี 2026 เป็นต้นไป ต้นทุนการกู้ยืมทั้งหมด ซึ่งรวมดอกเบี้ย ค่าธรรมเนียมดำเนินการ และค่าปรับกรณีชำระล่าช้า ต้องไม่เกิน 100 เปอร์เซ็นต์ของเงินต้น นอกจากนี้ ผู้ให้กู้ยังห้ามปล่อยสินเชื่อแก่ผู้กู้ที่มีสินเชื่อคงค้างกับแอปกู้เงิน 3 แห่งอยู่แล้ว นับตั้งแต่ปี 2020 OJK เพิกถอนใบอนุญาตผู้ให้กู้ระหว่างบุคคลอย่างน้อย 70 รายจากการกระทำผิดหลายประการ

คุณไนลุล ฮูดา ผู้อำนวยการด้านเศรษฐกิจดิจิทัลของศูนย์ศึกษาด้านเศรษฐกิจและกฎหมาย ยอมรับว่ากฎระเบียบเข้มงวดขึ้นนับตั้งแต่อุตสาหกรรมนี้เริ่มเติบโตอย่างรวดเร็วราวปี 2016

ในอดีต แอปบางแห่งระบุเพียงว่าอัตราดอกเบี้ยอยู่ที่ 0.6 ถึง 0.8 เปอร์เซ็นต์ โดยไม่บอกว่านั่นคืออัตราดอกเบี้ยรายวัน

อย่างไรก็ตาม ยังคงมีช่องโหว่ในการบังคับใช้ ผู้กู้ทั้ง 6 รายที่ให้สัมภาษณ์สำหรับรายงานนี้ต่างเคยเป็นหนี้ผู้ให้กู้ออนไลน์มากกว่า 3 รายพร้อมกัน และในจำนวนนี้ 4 รายมีเงินกู้กับผู้ให้กู้มากกว่า 12 รายในเวลาเดียวกัน สะท้อนว่ากฎห้ามปล่อยกู้แก่ผู้มีหนี้เกินกำลังไม่ได้รับการบังคับใช้อย่างสม่ำเสมอ นอกจากนี้ ยังมีผู้ให้กู้ผิดกฎหมายที่ไม่มีใบอนุญาตหลายร้อยรายดำเนินงานอยู่นอกการกำกับดูแลของ OJK โดยมักใช้วิธีทวงหนี้ก้าวร้าวและนำข้อมูลไปใช้ในทางที่ผิด

เฉพาะช่วงเดือนมกราคมถึงกรกฎาคม 2024 หน่วยงานได้รับเรื่องร้องเรียนเกี่ยวกับการปล่อยกู้ผิดกฎหมาย 9,596 เรื่อง แพลตฟอร์มผิดกฎหมายเหล่านี้มักฉวยประโยชน์จากข้อมูลส่วนบุคคล คุกคามผู้กู้ และเรียกเก็บค่าธรรมเนียมสูงเกินควร จนผลักให้ผู้กู้จมลึกลงในวงจรหนี้ การเข้าถึงที่ง่ายประกอบกับความเปราะบางด้านข้อมูลทำให้เกิดความเสี่ยงสูงต่อการฉ้อโกงและอาชญากรรมไซเบอร์ รวมถึงการฟอกเงินและการเข้าถึงบัญชีธนาคารโดยไม่ได้รับอนุญาต

รูปแบบปัญหาที่พบทั่วภูมิภาค

วิกฤตของอินโดนีเซียสะท้อนแนวโน้มที่เกิดขึ้นทั่วเอเชีย ในมาเลเซีย ประชาชนอายุต่ำกว่า 30 ปีจำนวน 53,000 คนมียอดหนี้เกือบ 1.9 พันล้านริงกิตมาเลเซีย (423 ล้านดอลลาร์) ณ ปลายปี 2023 โดยมีธุรกรรมซื้อก่อนจ่ายทีหลังเกิดขึ้นถึง 77.3 ล้านรายการในปี 2023 เพียงปีเดียว ร่างกฎหมายสินเชื่อผู้บริโภคของมาเลเซียปี 2025 มีเป้าหมายกำกับดูแลบริการเหล่านี้ ด้วยการจัดตั้งคณะกรรมการสินเชื่อผู้บริโภคและกำหนดให้ผู้ให้บริการ BNPL รายงานข้อมูลต่อหน่วยงานเครดิต เพื่อให้มีบทลงโทษต่อการปล่อยกู้อย่างไม่รับผิดชอบ ซึ่งอินโดนีเซียยังไม่ได้ดำเนินการอย่างเต็มรูปแบบ

จีนเผชิญวิกฤตคล้ายกัน โดยจำนวนสินเชื่อที่ครัวเรือนไม่สามารถชำระคืนได้เกือบเพิ่มเป็นสองเท่าระหว่างปี 2021 ถึง 2024 จากความรู้ทางการเงินที่ไม่เพียงพอ การว่างงานของคนหนุ่มสาวในระดับสูง และค่าจ้างที่ชะงักงัน คนงานโรงงาน คนทำงานรุ่นใหม่ และแรงงานในเศรษฐกิจแพลตฟอร์มทั่วภูมิภาคติดอยู่ในวงจรหนี้ ใช้ชีวิตด้วยความหวาดกลัวว่าจะผิดนัดชำระและถูกเจ้าหนี้โทรทวง

ความคล้ายคลึงเชิงโครงสร้างชี้ว่านี่ไม่ใช่เพียงความล้มเหลวด้านกฎระเบียบ แต่เป็นการเปลี่ยนแปลงข้ามรุ่นในรูปแบบที่การเงินดิจิทัลเข้ามาเชื่อมโยงกับพฤติกรรมการบริโภคของคนหนุ่มสาว หากแรงงานรุ่นใหม่หลายล้านคนยังคงมีหนี้และถูกกีดกันจากระบบการเงิน โบนัสประชากรที่ควรขับเคลื่อนการเติบโตทางเศรษฐกิจของอินโดนีเซียภายในปี 2045 ก็เสี่ยงกลายเป็นภาระ

มุ่งสู่อิสรภาพทางการเงิน

การหลุดพ้นจากลู่วิ่งหนี้ต้องอาศัยทั้งกลยุทธ์ส่วนบุคคลและการปฏิรูประบบ ในที่สุดคุณกฤษณะก็ปลดหนี้ 150 ล้านรูเปียห์ได้ โดยหยุดชำระเงินเมื่อต้นปี 2024 เก็บเงินส่วนที่เป็นเงินต้นและดอกเบี้ยไว้ แล้วเจรจากับผู้ให้กู้ให้ยกเว้นค่าปรับล่าช้า เขาชำระหนี้ทั้งหมดได้ภายในสิ้นปี 2024

ประสบการณ์ของเขาทำให้เริ่มช่วยเหลือผู้อื่น หลังจากเพื่อนสองคนเล่าปัญหาหนี้ของตนให้ฟังในปี 2025 เขาก็เริ่มแบ่งปันเรื่องราวของตัวเองบนสื่อสังคมออนไลน์ และเขียนหนังสืออิเล็กทรอนิกส์อธิบายกลยุทธ์ปลดหนี้ โดยจำหน่ายในราคา 39,000 รูเปียห์ พร้อมให้เข้าร่วมชุมชน WhatsApp ซึ่งสมาชิกแบ่งปันเคล็ดลับในการปลอดหนี้

เขาอธิบายว่า “ผมอยากช่วย เพราะรู้ว่าการเป็นหนี้มากขนาดนั้นทำให้รู้สึกแย่แค่ไหน ผมหวังว่าสิ่งนี้จะช่วยให้ใครบางคนปลดหนี้ได้เร็วขึ้น อย่างน้อยก็สักคน”

ในด้านนโยบาย ผู้เชี่ยวชาญสนับสนุนรูปแบบการปล่อยสินเชื่อผ่านระบบนิเวศ โดยให้ธนาคารจัดหาเงินทุน ส่วนบริษัทฟินเทคทำหน้าที่เป็นพันธมิตรด้านเทคโนโลยีและคัดกรองผู้กู้ตามเกณฑ์ของธนาคาร วิธีนี้จะย้ายความเสี่ยงด้านเครดิตจากนักลงทุนรายย่อยที่เปราะบางไปยังสถาบันที่มีการกำกับดูแลเหมาะสม โดยยังคงให้เข้าถึงบริการดิจิทัลได้

ท้ายที่สุด ความรู้ทางการเงินยังเป็นปราการสำคัญ ผลสำรวจความรู้และการเข้าถึงบริการทางการเงินระดับชาติปี 2022 ระบุว่า ชาวอินโดนีเซียอายุ 15-17 ปีเพียง 43 เปอร์เซ็นต์มีความรู้ทางการเงินเพียงพอ ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยระดับชาติที่ 49.7 เปอร์เซ็นต์มาก หากไม่เข้าใจว่าเงินกู้ต้องชำระคืนพร้อมดอกเบี้ย อัตรารายวันทบต้นจนกลายเป็นอัตรารายปีระดับสามหลัก และความสะดวกของบริการดิจิทัลย่อมมีต้นทุนจริง คนหนุ่มสาวชาวอินโดนีเซียก็จะยังคงแลกสุขภาพทางการเงินในอนาคตกับความพึงพอใจในทันทีต่อไป

ประเด็นสำคัญ

• ยอดสินเชื่อระหว่างบุคคลออนไลน์คงค้างในอินโดนีเซียแตะ 100.69 ล้านล้านรูเปียห์ในเดือนกุมภาพันธ์ เพิ่มขึ้น 25.75 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับปีก่อน
• คนรุ่นมิลเลนเนียลและเจเนอเรชัน Z คิดเป็น 86.6 เปอร์เซ็นต์ของผู้กู้ออนไลน์ โดยมักกู้เพื่อการบริโภคแทนที่จะใช้ในกรณีจำเป็นเร่งด่วน
• อัตราดอกเบี้ยรายวัน 0.3 เปอร์เซ็นต์เทียบเท่ากับอัตรารายปีที่สูงกว่า 100 เปอร์เซ็นต์ แม้กฎระเบียบกำหนดให้ทยอยลดลงเหลือ 0.1 เปอร์เซ็นต์ภายในปี 2026
• อัตราการผิดนัดชำระหนี้เพิ่มขึ้นเป็น 4.54 เปอร์เซ็นต์ (TWP90) โดยผู้กู้วัยหนุ่มสาวจำนวนมากเสี่ยงติดบัญชีดำในระบบ SLIK ของ OJK ซึ่งเท่ากับถูกกีดกันจากสังคม
• ช่องโหว่ในการบังคับใช้ทำให้ผู้กู้สามารถมีสินเชื่อกับผู้ให้กู้มากกว่า 12 รายพร้อมกันได้ แม้กฎจะจำกัดการปล่อยกู้แก่ผู้ที่มีเงินกู้เดิมไม่เกิน 3 ราย
• มีผู้ให้กู้ผิดกฎหมายหลายร้อยรายดำเนินงานอยู่นอกการกำกับดูแล ซึ่งเพิ่มความเสี่ยงต่ออาชญากรรมไซเบอร์และการทวงหนี้อย่างก้าวร้าว