ฮ่องกงกำหนดเริ่มระบบโอนย้ายเงินสะสมกองทุน MPF วันที่ 21 ธันวาคม ครอบคลุมแรงงานราว 1 ล้านคน

เพิ่มอำนาจตัดสินใจเกี่ยวกับเงินสมทบจากนายจ้าง

ลูกจ้างในฮ่องกงราว 1 ล้านคนเตรียมได้รับสิทธิโอนเงินออมเพื่อการเกษียณที่สะสมจากเงินสมทบภาคบังคับของนายจ้างปัจจุบัน ไปยังกองทุน MPF ที่ตนเลือกได้ตั้งแต่วันที่ 21 ธันวาคม 2026 การดำเนินการระยะแรกของระบบโอนย้ายเงินกองทุนสำรองเลี้ยงชีพภาคบังคับ (MPF) แบบเต็มรูปแบบ จะครอบคลุมผู้ที่เริ่มทำงานหรือเปลี่ยนงานตั้งแต่วันที่ 1 พฤษภาคม 2025 เป็นต้นไป

อาเยชา แม็กเฟอร์สัน เลา ประธานสำนักงานกำกับดูแลโครงการกองทุนสำรองเลี้ยงชีพภาคบังคับ (MPFA) ประกาศวันเริ่มดำเนินการผ่านบล็อก โดยระบุว่ารัฐบาลได้เผยแพร่กำหนดการในราชกิจจานุเบกษาแล้ว คู่มือการโอนย้ายเงินกองทุนแบบเต็มรูปแบบของสำนักงานก็ระบุวันที่ 21 ธันวาคม 2026 เช่นกัน แต่ยังมีเงื่อนไขว่าวันที่แน่นอนขึ้นอยู่กับการที่สภานิติบัญญัติพิจารณาประกาศทางกฎหมายที่เกี่ยวข้องเสร็จสิ้น

ลูกจ้างที่มีสิทธิจะสามารถโอนยอดเงินทั้งหมดที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของนายจ้างปัจจุบันได้ปีละครั้ง โดยเงินจะถูกย้ายจากบัญชีเงินสมทบในโครงการ MPF ที่นายจ้างเลือก ไปยังบัญชีส่วนบุคคลในโครงการที่ลูกจ้างเลือก

สำหรับลูกจ้าง การเปลี่ยนแปลงในทางปฏิบัติคือมีทางเลือกมากขึ้นว่าจะให้ใครบริหารเงินออมเพื่อเกษียณของตน ลูกจ้างมีทางเลือกโอนเงินออมที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของตนเองระหว่างการจ้างงานปัจจุบันได้ปีละครั้งอยู่แล้ว การปฏิรูปนี้ขยายสิทธิดังกล่าวให้ครอบคลุมเงินสมทบส่วนของนายจ้างสำหรับลูกจ้างที่เข้าเกณฑ์

นายจ้างจะยังคงจ่ายเงินสมทบตามหลักเกณฑ์เดิม สิทธิใหม่นี้เกี่ยวข้องกับการย้ายเงินออมเพื่อเกษียณที่สะสมไว้ระหว่างบัญชี MPF ขณะที่นายจ้างยังจ่ายเงินเข้ากองทุนที่ตนเข้าร่วมต่อไป ดังนั้นลูกจ้างจึงเลือกปลายทางใหม่สำหรับเงินออมที่สะสมไว้ได้ โดยไม่ต้องเปลี่ยนโครงการที่นายจ้างใช้จ่ายเงินสมทบตามปกติ

ใครบ้างมีสิทธิในระยะแรก?

วันที่ 1 พฤษภาคม 2025 เป็นวันแบ่งช่วง ระยะแรกครอบคลุมลูกจ้างที่เริ่มเข้าสู่ตลาดแรงงานตั้งแต่วันดังกล่าว รวมถึงผู้ที่เปลี่ยนงานตั้งแต่วันนั้นเป็นต้นไป เลาระบุว่าในช่วงแรกจะมีลูกจ้างอยู่ในกลุ่มนี้ราว 1 ล้านคน

ผู้ที่เริ่มงานแรกในเดือนมิถุนายน 2025 จะเข้าเกณฑ์ด้านเวลาการจ้างงานนี้ ส่วนผู้ที่ทำงานมาหลายปีแล้วแต่ย้ายไปทำงานกับนายจ้างรายใหม่ในเดือนมิถุนายน 2025 ก็อยู่ในกลุ่มที่สำนักงานระบุเช่นกัน ประเด็นสำคัญคือเริ่มทำงานปัจจุบันเมื่อใด ไม่ใช่ทำงานมาแล้วทั้งหมดกี่ปี

ลูกจ้างที่เริ่มงานปัจจุบันก่อนวันที่ 1 พฤษภาคม 2025 จะอยู่ในระยะที่สอง การดำเนินการสำหรับกลุ่มนี้ต้องมีการแก้ไขกฎหมายเพิ่มเติม เนื่องจากเงินสมทบบางส่วนจากนายจ้างอาจยังถูกนำไปคำนวณการจ่ายเงินเมื่อสิ้นสุดการจ้างงาน

เลาคาดว่าจำนวนผู้ที่อยู่ในระยะแรกจะเพิ่มขึ้นเมื่อบัณฑิตเริ่มทำงานและลูกจ้างรายอื่นเปลี่ยนงาน ความครอบคลุมจึงจะขยายเกินกว่ากลุ่มแรก เมื่อมีผู้เข้าเกณฑ์ด้านวันที่เริ่มงานเพิ่มขึ้น

การโอนเงินรายปีจะดำเนินการอย่างไร

ลูกจ้างที่มีสิทธิจะสามารถโอนยอดสิทธิประโยชน์ MPF ทั้งหมดที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของนายจ้างสำหรับการจ้างงานปัจจุบันได้ปีละครั้ง ในที่นี้ สิทธิประโยชน์หมายถึงเงินออมเพื่อเกษียณที่สะสมจากเงินสมทบดังกล่าว

เงินจะถูกโอนไปยังบัญชีส่วนบุคคลในโครงการ MPF ที่ลูกจ้างเลือก ซึ่งแตกต่างจากบัญชีเงินสมทบที่นายจ้างใช้จ่ายเงินตามปกติ ระบบนี้เปิดทางให้ลูกจ้างเลือกว่าจะเก็บยอดเงินสมทบจากนายจ้างที่สะสมไว้ในโครงการใด ควบคู่กับทางเลือกที่มีอยู่แล้วสำหรับยอดเงินสมทบส่วนของตนเอง

เลาระบุว่าลูกจ้างสามารถเริ่มดำเนินการโอนสำหรับปีปฏิทิน 2026 ได้ระหว่างวันที่ 21 ถึง 31 ธันวาคม ส่วนสิทธิการโอนสำหรับปีปฏิทิน 2027 จะเริ่มใช้ได้ตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2027 วันที่เหล่านี้หมายถึงช่วงเวลาที่สามารถใช้สิทธิโอนประจำปี ไม่ใช่การรับประกันว่าการโอนจะเสร็จภายในช่วงเวลาสั้น ๆ ดังกล่าว

ตามปฏิทิน ช่วงแรกในปี 2026 จะมีเพียง 11 วัน ก่อนเริ่มสิทธิประจำปีรอบใหม่ทันที ผู้ที่รอจนถึงเดือนมกราคมจะใช้สิทธิของปี 2027 อย่างไรก็ดี เลาเรียกร้องให้สมาชิกตัดสินใจโดยพิจารณาความต้องการด้านการลงทุนเพื่อการเกษียณ แทนที่จะโอนเพียงเพราะมีสิทธิประจำปี

เหตุใดเดือนพฤษภาคม 2025 จึงสำคัญ

ฮ่องกงยกเลิกระบบหักกลบเงิน MPF ตั้งแต่วันที่ 1 พฤษภาคม 2025 ระบบเดิมอนุญาตให้นายจ้างนำเงินออมเพื่อการเกษียณที่เกี่ยวข้อง ซึ่งเกิดจากเงินสมทบของตน ไปใช้ชำระภาระเงินชดเชยหรือเงินตอบแทนการทำงานระยะยาว เงินชดเชยเกี่ยวข้องกับการเลิกจ้างที่เข้าเกณฑ์ ส่วนเงินตอบแทนการทำงานระยะยาวจ่ายในบางกรณีหลังจากทำงานครบระยะเวลาที่กำหนด

การเปลี่ยนแปลงนี้ทำให้สามารถขยายสิทธิการโอนเงินของลูกจ้างได้ แต่ช่วงเวลาการจ้างงานก่อนวันที่ 1 พฤษภาคม 2025 ยังต้องได้รับการจัดการเป็นพิเศษ สำหรับลูกจ้างที่ยังทำงานในตำแหน่งซึ่งเริ่มก่อนวันดังกล่าว เงินสิทธิประโยชน์จากเงินสมทบภาคบังคับของนายจ้างอาจยังถูกนำไปหักกลบเงินชดเชยหรือเงินตอบแทนการทำงานระยะยาวในส่วนที่เกี่ยวกับช่วงเวลาการจ้างงานก่อนหน้านั้น

ความเชื่อมโยงที่ยังคงมีอยู่นี้อธิบายได้ว่าทำไมจึงแบ่งการดำเนินการเป็นสองระยะ การโอนเงินสมทบจากนายจ้างของผู้ที่เริ่มงานปัจจุบันหลังวันแบ่งช่วงทำได้ตรงไปตรงมามากกว่า ส่วนการโอนเงินของผู้ที่ทำงานต่อเนื่องคร่อมวันดังกล่าวต้องมีแนวทางที่ยังคงให้หลักเกณฑ์การจ่ายเงินที่เกี่ยวข้องตามกฎหมายว่าด้วยการจ้างงานมีผลบังคับใช้ได้

ลูกจ้างในกลุ่มที่สองจึงจำเป็นต้องมีโครงสร้างบัญชีและกฎหมายรองรับที่แตกต่างออกไป สำนักงานยังไม่ได้ประกาศวันเริ่มดำเนินการสำหรับระยะที่สอง

เสนอเปิดบัญชีพิเศษสำหรับลูกจ้างกลุ่มอื่น

MPFA เสนอแนวทางที่อาจใช้กับลูกจ้างซึ่งมีความสัมพันธ์การจ้างงานที่เริ่มก่อนหน้านี้ ในการรับฟังความคิดเห็นเดือนมีนาคม 2025 โดยเสนอให้จัดตั้งบัญชีใหม่ชื่อบัญชีเงินสมทบภาคบังคับจากนายจ้างที่กำหนด (บัญชี ERMC ที่กำหนด)

ตามข้อเสนอนี้ ลูกจ้างที่เริ่มงานปัจจุบันก่อนวันที่ 1 พฤษภาคม 2025 จะสามารถโอนยอดเงินสมทบภาคบังคับจากนายจ้างทั้งหมดสำหรับการจ้างงานนั้น ปีละครั้ง ไปยังบัญชีที่กำหนดในโครงการที่ตนเลือกได้

บัญชีดังกล่าวจะเปิดให้ลูกจ้างเลือกโครงการ MPF ได้ ขณะเดียวกันก็ยังคงแนวทางที่จำเป็นสำหรับการหักกลบภาระใด ๆ ที่เกี่ยวข้องกับการจ้างงานก่อนเดือนพฤษภาคม 2025 โดยนำเสนอเป็นวิธีเพิ่มอำนาจควบคุมให้ลูกจ้างควบคู่กับการปฏิบัติตามข้อกำหนดที่ยังมีผลของกฎหมายว่าด้วยการจ้างงาน

สำนักงานระบุว่าข้อเสนอสำหรับลูกจ้างทั้งสองกลุ่มต้องมีการแก้ไขกฎหมายและการพัฒนาระบบสนับสนุนในระดับที่แตกต่างกัน การเตรียมแนวทางสำหรับลูกจ้างที่เริ่มงานก่อนวันแบ่งช่วงอาจใช้เวลานานกว่า การดำเนินการในปัจจุบันเป็นไปตามแนวทางแบ่งระยะดังกล่าว โดยยังต้องมีกฎหมายเพิ่มเติมเพื่อขยายความครอบคลุมไปยังลูกจ้างที่เหลือ

บทเรียนจากระบบโอนเงินที่มีอยู่

ฮ่องกงเริ่มใช้โครงการทางเลือกของลูกจ้าง (Employee Choice Arrangement) ซึ่งมักเรียกว่าระบบโอนย้ายบางส่วน ในเดือนพฤศจิกายน 2012 โครงการนี้อนุญาตให้ลูกจ้างโอนยอดเงินทั้งหมดที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของตนเองระหว่างการจ้างงานปัจจุบัน ไปยังบัญชีส่วนบุคคลในโครงการที่เลือกได้ปีละครั้ง

เงินสมทบจากนายจ้างยังคงอยู่ในโครงการของนายจ้าง เนื่องจากมีความเชื่อมโยงกับการหักกลบเงินชดเชยและเงินตอบแทนการทำงานระยะยาว การโอนย้ายแบบเต็มรูปแบบจึงขยายทางเลือกที่ลูกจ้างใช้กับเงินออมจากเงินสมทบของตนเองมาตั้งแต่ปี 2012

เลาอ้างอิงข้อมูลว่า ณ เดือนกันยายน 2026 มีการโอนภายใต้ระบบโอนย้ายบางส่วนมากกว่า 1.1 ล้านรายการ คิดเป็นมูลค่าราว 59,000 ล้านดอลลาร์ฮ่องกง ตัวเลขจำนวนรายการครอบคลุมการโอนทั้งหมดนับตั้งแต่เริ่มใช้ระบบ รวมถึงการใช้สิทธิซ้ำหลายครั้งในช่วงหลายปี

ระหว่างปี 2021 ถึง 2025 ลูกจ้างโอนเงินผ่านระบบโอนย้ายบางส่วนเฉลี่ยปีละ 4,500 ล้านดอลลาร์ฮ่องกง เทียบกับ 4,200 ล้านดอลลาร์ฮ่องกงในช่วงปี 2016 ถึง 2020 มูลค่าที่เพิ่มขึ้น 300 ล้านดอลลาร์ฮ่องกง หรือราว 7% แสดงให้เห็นว่ามูลค่าเงินที่ถูกโอนในแต่ละปีเพิ่มขึ้นแล้วก่อนการปฏิรูปที่ครอบคลุมเงินสมทบจากนายจ้าง

ระยะใหม่จะขยายขอบเขตเงินออมที่ลูกจ้างซึ่งเข้าเกณฑ์สามารถโอนได้ การครอบคลุมแรงงานราว 1 ล้านคนในระยะแรกหมายถึงผู้ที่มีสิทธิใหม่ ส่วนตัวเลข 1.1 ล้านหมายถึงจำนวนรายการที่สะสมภายใต้ระบบเดิม

ทางเลือกที่มากขึ้นและแรงกดดันด้านค่าธรรมเนียม

MPFA ระบุว่ามีเป้าหมายเพื่อให้ลูกจ้างควบคุมการลงทุนเพื่อเกษียณได้มากขึ้น และส่งเสริมการแข่งขันระหว่างผู้ให้บริการ MPF หากสามารถย้ายเงินออมระหว่างโครงการได้มากขึ้น ผู้ให้บริการก็มีเหตุผลมากขึ้นที่จะแข่งขันเพื่อดึงดูดการตัดสินใจของลูกจ้าง ทั้งในด้านค่าธรรมเนียม ผลการลงทุน และบริการ

เฉิง หยั่นจี กรรมการผู้จัดการ MPFA กล่าวถึงขอบเขตที่คาดหวังจากการปฏิรูปทั้งหมด เมื่อเปิดรับฟังความคิดเห็นในเดือนมีนาคม 2025 ว่า:

การดำเนินระบบโอนย้ายเงิน MPF แบบเต็มรูปแบบถือเป็นอีกหมุดหมายสำคัญในการพัฒนาระบบ MPF เมื่อมีการนำระบบโอนย้ายแบบเต็มรูปแบบตามข้อเสนอมาใช้ สัดส่วนของสิทธิประโยชน์ MPF ที่ตกเป็นของสมาชิกและสามารถโอนได้อย่างอิสระจะเพิ่มจากปัจจุบันที่มากกว่า 70% เป็นเกือบ 100%

สิทธิประโยชน์ที่ตกเป็นของสมาชิกหมายถึงเงินออมเพื่อเกษียณที่สมาชิกมีสิทธิได้รับ การเปรียบเทียบของเฉิงอธิบายถึงขอบเขตที่คาดว่าจะครอบคลุมภายใต้การปฏิรูปเต็มรูปแบบตามข้อเสนอ รวมถึงแนวทางที่จำเป็นสำหรับลูกจ้างทั้งสองกลุ่ม

สำนักงานยังชี้ว่าแพลตฟอร์ม eMPF จะช่วยสนับสนุนการโอนเงิน แพลตฟอร์มนี้เปิดใช้งานในเดือนมิถุนายน 2024 และเป็นระบบบริหารจัดการส่วนกลางสำหรับโครงการ MPF สำนักงาน MPFA ระบุว่า ความสะดวกจากการเปิดใช้งานแพลตฟอร์มอย่างเต็มรูปแบบ ประกอบกับสิทธิการโอนที่ครอบคลุมมากขึ้น จะช่วยกระตุ้นให้สมาชิกบริหารการลงทุนอย่างกระตือรือร้นขึ้น และเปิดโอกาสให้ลดค่าธรรมเนียมได้

จากการรับฟังความคิดเห็นสู่ช่วงเริ่มโอนในเดือนธันวาคม

การปฏิรูปนี้พัฒนาผ่านการประกาศนโยบาย การรับฟังความคิดเห็นสาธารณะ และการเตรียมความพร้อมด้านกฎหมายและการบริหารจัดการ กำหนดการสำคัญช่วยอธิบายว่าเหตุใดการเริ่มดำเนินการในเดือนธันวาคมจึงครอบคลุมเพียงกลุ่มหนึ่งก่อน:

• พฤศจิกายน 2012: เริ่มใช้โครงการทางเลือกของลูกจ้าง ซึ่งอนุญาตให้โอนเงินออมที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของลูกจ้างระหว่างการจ้างงานปัจจุบันได้ปีละครั้ง
• มิถุนายน 2024: เปิดใช้งานแพลตฟอร์ม eMPF
• แถลงนโยบายปี 2024: ผู้บริหารสูงสุดประกาศดำเนินระบบโอนย้ายเงิน MPF แบบเต็มรูปแบบ และมอบหมายให้ MPFA จัดทำข้อเสนอ
• 28 มีนาคม ถึง 28 เมษายน 2025: MPFA เปิดรับฟังความคิดเห็นสาธารณะเกี่ยวกับแนวทางการโอนเงินที่เสนอ
• 1 พฤษภาคม 2025: ยกเลิกระบบหักกลบเงิน MPF โดยมีผลบังคับใช้ ซึ่งกำหนดวันเริ่มงานสำคัญที่ใช้แบ่งระยะการปฏิรูป
• 21 ถึง 31 ธันวาคม 2026: มีกำหนดให้ลูกจ้างที่มีสิทธิเริ่มโอนเงินโดยใช้สิทธิสำหรับปีปฏิทิน 2026 ได้
• 1 มกราคม 2027: เริ่มใช้สิทธิการโอนสำหรับปีปฏิทินถัดไป

เลาเตือนว่า MPF เป็นการลงทุนเพื่อการเกษียณ และเตือนไม่ให้โอนบ่อยครั้งหรือย้ายเงินเพียงเพื่อให้ได้โอน การตัดสินใจในทางปฏิบัติสำหรับลูกจ้างที่มีสิทธิคือพิจารณาว่าโครงการอื่นเหมาะกับความต้องการของตนมากกว่าหรือไม่ โดยคำนึงถึงค่าธรรมเนียม ทางเลือกในการลงทุน และบริการ

สำหรับนายจ้าง ขั้นตอนการจ่ายเงินสมทบยังคงเหมือนเดิม ส่วนลูกจ้างที่มีสิทธิจะมีทางเลือกใหม่ในการจัดการเงินสมทบจากนายจ้างที่สะสมไว้เมื่อเริ่มเปิดระบบในเดือนธันวาคม สำหรับลูกจ้างที่ยังทำงานในตำแหน่งซึ่งเริ่มก่อนเดือนพฤษภาคม 2025 ขั้นตอนต่อไปคือการจัดทำกฎหมายและเตรียมการดำเนินงานที่จำเป็นสำหรับระยะที่สอง

ประเด็นสำคัญ

• ระยะแรกมีกำหนดเริ่มวันที่ 21 ธันวาคม 2026 ครอบคลุมลูกจ้างราว 1 ล้านคนที่เริ่มทำงานหรือเปลี่ยนงานตั้งแต่วันที่ 1 พฤษภาคม 2025 เป็นต้นไป
• ลูกจ้างที่เข้าเกณฑ์สามารถโอนยอดเงินทั้งหมดจากการจ้างงานปัจจุบันที่เกิดจากเงินสมทบภาคบังคับของนายจ้างได้ปีละครั้ง
• ช่วงโอนเงินครั้งแรกของปี 2026 คือวันที่ 21 ถึง 31 ธันวาคม ส่วนสิทธิสำหรับปี 2027 เริ่มวันที่ 1 มกราคม
• นายจ้างจะยังคงจ่ายเงินสมทบตามหลักเกณฑ์เดิม
• ลูกจ้างที่เริ่มงานปัจจุบันก่อนวันที่ 1 พฤษภาคม 2025 จะเข้าสู่ระยะถัดไป ซึ่งต้องมีการดำเนินงานด้านกฎหมายเพิ่มเติม
• MPFA มุ่งเพิ่มทางเลือกให้ลูกจ้างและส่งเสริมการแข่งขัน พร้อมเรียกร้องให้สมาชิกตัดสินใจโอนเงินตามความต้องการด้านการลงทุนเพื่อการเกษียณ